3 meses Premium GRATIS
Sin tarjeta de crédito. Sin compromiso.
Farmers & Merchants Bancorp
🇺🇸 FMCB · NYSE/NASDAQ · US3077951040
Bank
USD 1431.85 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
10.1
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Cálculo: 1431.85 ÷ 137.49 = 10.1
Período TTM hasta: 2026-06-30
P/E Forward (estimado): 11.1
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Trailing): 10.0
ROE
14.8%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
Resumen de Dividendos
Powered by EODHDRentabilidad Dividendo (Fwd)
2.03%
TTM: 1.47%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield estimado (Fwd): 2.03%
Yield histórico (TTM): 1.47%
Payout Ratio (Fwd)
16.3%
TTM: 15.2%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Dividendo anunciado / beneficio real (TTM)
Payout (Fwd): 16.3%
Payout (TTM): 15.2%
Racha Crecim.
8 años
Aumentos consec.
Crecim. Div. (5A)
5.6%
Historial de Dividendos
EODHD Dividends API| Estado | Tipo | Fecha Decl. | Ex-Div | Pago | Moneda | Monto |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Previsto* | Quarterly | — | 12 Jun 2027 | — | USD | 5.35 |
| Previsto* | Quarterly | — | 11 Mar 2027 | — | USD | 5.1 |
| Previsto* | Quarterly | — | 15 Dec 2026 | — | USD | 5.05 |
| Declarado | Quarterly | 12 Aug 2026 | 11 Sep 2026 | 01 Oct 2026 | USD | 5.6 |
| Pagado | Quarterly | 12 May 2026 | 12 Jun 2026 | 01 Jul 2026 | USD | 5.35 |
| Pagado | Quarterly | 12 Feb 2026 | 11 Mar 2026 | 01 Apr 2026 | USD | 5.1 |
| Pagado | Quarterly | 12 Nov 2025 | 15 Dec 2025 | 02 Jan 2026 | USD | 5.05 |
| Pagado | Quarterly | 12 Aug 2025 | 11 Sep 2025 | 01 Oct 2025 | USD | 5 |
* Extrapolación basada en el historial de dividendos pasados. No es un anuncio oficial — no lo tomes como un dato confirmado.
Resumen
Farmers & Merchants Bancorp es un banco regional excepcionalmente bien capitalizado y un prestamista agrícola líder con un sólido historial de crecimiento de beneficios. Aunque la rentabilidad por dividendo a futuro del 1,55% es baja para quienes buscan ingresos inmediatos, un PER atractivo de 10,14x, grandes recompras de acciones y un próximo aumento del dividendo del 11,9% lo convierten en un valor con alto potencial de revalorización. Digno de consideración para nuevas posiciones donde se prioriza la rentabilidad total para el accionista sobre una alta rentabilidad por dividendo inmediata.
Contexto del Sector
Bancos Regionales. Mientras el sector en general se enfrenta a presiones sobre los depósitos y a estrictos nuevos requisitos de capital, la sólida ratio de capital CET1 de FMCB y su profundo foso competitivo localizado en el sector de préstamos agrícolas del Valle Central de California ofrecen ventajas estructurales significativas sobre competidores más grandes y genéricos.
📊 Análisis Estratégico
- • Excelente rentabilidad para un banco regional con un ROE del 14,85% y una relación deuda-capital excepcionalmente baja (0,02).
- • Confirmado el próximo aumento del dividendo del 11,9%, respaldado por un ratio de reparto a futuro muy bajo (16,29%).
- • Valoración atractiva con un PER TTM de 10,14x, muy convincente dado un CAGR de ingresos a 10 años del 7,8%.
- • Sólida rentabilidad total para el accionista del 4,55%, sustancialmente reforzada por una rentabilidad neta por recompra del 3,08%.
⚠ Qué vigilar
- • La rentabilidad por dividendo a futuro del 1,55% se sitúa significativamente por debajo del umbral tradicional del 3% para DGI, limitando la generación de ingresos inmediatos.
- • La Ley de Gestión Sostenible de Aguas Subterráneas de California (SGMA) presenta un riesgo estructural a largo plazo para el valor de las tierras agrícolas que garantizan la cartera de préstamos especializados del banco.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Análisis realizado: 15/08/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.