Alexandria Real Estate Equities Inc
🇺🇸 ARE · NYSE/NASDAQ · US0152711091
Real Estate
USD 52.20 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
N/A
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Período TTM hasta: 2026-03-31
¿Por qué N/A?
EPS (TTM) = -6.23 (negativo o cero)
No se puede calcular P/E con ganancias negativas.
P/E Forward (estimado): 34.0
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Forward): 34.0
Rentabilidad (Fwd)
8.97%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 7.96%
Crecim. Div. (CAGR 5A)
4.9%
Racha de crecimiento
9 años
Años consecutivos de aumento
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
30.7x
Último trimestre: 26.1x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2026-03-31
Último trimestre (2026-03-31): 26.1x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
ROE
-4.1%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
31.1x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
Alexandria Real Estate Equities es un REIT líder especializado en campus de ciencias de la vida y tecnología agrícola. Aunque la acción cotiza a valoraciones deprimidas (P/FFO de 6,55 y un descuento del 49% sobre el NAV) debido a una desaceleración cíclica en la financiación biotecnológica y miles de millones en deterioros no monetarios, las amenazas estructurales de los 'laboratorios en la nube' automatizados y los litigios de valores en curso introducen un elevado riesgo de ejecución. Al situar esta acción en el cuadrante PRECAUCIÓN, los riesgos estructurales superan la valoración profundamente descontada y la atractiva rentabilidad por dividendo del 7,9%. No se recomienda para nuevas posiciones en estrategias conservadoras de dividendos hasta que el mercado principal se estabilice y se logre claridad legal.
Contexto del Sector
Alexandria Real Estate Equities es una sociedad de inversión inmobiliaria (REIT) que desarrolla, posee y opera campus colaborativos de ciencias de la vida, agrotecnología y tecnología avanzada. En el sector REIT, las métricas tradicionales como el PER GAAP suelen verse distorsionadas por las elevadas cargas de depreciación; por ello, el P/FFO (Funds From Operations) es la métrica de valoración estándar y los altos Payouts son legalmente obligatorios.
Oportunidad Temporal Identificada
Masivos cargos no monetarios por deterioro de activos inmobiliarios (que suman 1.450 millones de dólares en el cuarto trimestre de 2025) y una grave caída cíclica en el mercado inmobiliario de ciencias de la vida, impulsada por las restricciones del capital riesgo y el exceso de oferta.
📊 Análisis Estratégico
- • Cotizando a una valoración muy castigada, con un P/FFO de 6,55x y un descuento del 49% sobre su NAV de 102,79 $, lo que indica que un pesimismo masivo del mercado ya está descontado.
- • A pesar de las pérdidas netas GAAP impulsadas por miles de millones en deterioros inmobiliarios no monetarios, el Flujo de Caja Libre sigue siendo positivo y cubre cómodamente el dividendo con un Payout de Flujo de Caja del 57,4%.
- • Ofrece una atractiva rentabilidad del 7,96%, proporcionando una renta significativa a la espera de que la financiación de capital riesgo en ciencias de la vida se estabilice.
⚠ Qué vigilar
- • Litigio colectivo en curso por fraude de valores (Hern contra Alexandria) sobre presuntas omisiones en la divulgación de la deterioración del valor de los arrendamientos, lo que afecta gravemente a la credibilidad de la dirección.
- • Riesgos de obsolescencia estructural derivados del descubrimiento de fármacos impulsado por IA y los laboratorios en la nube robóticos modulares, que amenazan con reducir la demanda a largo plazo de configuraciones tradicionales de laboratorio húmedo.
- • La Deuda Neta/EBITDA es extremadamente elevada, en más de 30x, agravado por cinco trimestres recientes de beneficio neto negativo y una propuesta reducción del dividendo del 12,5% para preservar el capital.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 06/06/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.