Vidrala SA
🇪🇸 VID.MC · Madrid · ES0183746314
Materials
EUR 80.60 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
12.9
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Cálculo: 80.60 ÷ 6.24 = 12.9
Período TTM hasta: 2025-12-31
P/E Forward (estimado): 15.6
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Trailing): 13.5
Rentabilidad (Fwd)
2.11%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 2.13%
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
0.0x
Último trimestre: 0.0x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2025-12-31
Último trimestre (2025-12-31): 0.0x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
Payout (Fwd)
27.2%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Dividendo anunciado / beneficio real (TTM)
Payout (TTM): 24.8%
Payout flujo de caja (TTM): 13.6%
Cobertura FCF (TTM): 3.70x
ROE
15.4%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
6.3x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
Vidrala es un líder de alta calidad en envases de vidrio con una salud financiera excepcional, un Balance prácticamente libre de deuda y márgenes muy resilientes. Los accionistas existentes deberían mantener sus posiciones dado el dividendo extremadamente seguro y las recompras de acciones en curso, pero los nuevos inversores podrían querer esperar, ya que la rentabilidad del 2,1% actualmente se sitúa por debajo del requisito mínimo preferido de la estrategia para la generación de ingresos.
Contexto del Sector
Vidrala fabrica envases de vidrio premium, sirviendo principalmente a la industria de alimentación y bebidas. Aunque clasificada en el sector de Materiales, su exposición al mercado final se alinea estrechamente con los bienes de consumo básico, ofreciendo flujos de ingresos relativamente defensivos. Para los inversores en dividendos, la naturaleza intensiva en capital de la producción de vidrio exige un seguimiento cuidadoso de los costes energéticos, aunque el balance de Vidrala, virtualmente libre de deuda, ofrece una excelente protección contra la volatilidad macroeconómica.
Oportunidad Temporal Identificada
La debilidad cíclica en la demanda europea de envases y la reducción de inventarios han deprimido los ingresos y beneficios trimestrales recientes, aunque la empresa sigue siendo altamente rentable.
📊 Análisis Estratégico
- • Balance excepcional con una Deuda Neta/EBITDA de 0,02x, proporcionando una inmensa flexibilidad financiera y eliminando virtualmente el riesgo de refinanciación.
- • Dividendo altamente sostenible con un Payout del Flujo de Caja de solo el 13,6% y una cobertura del Flujo de Caja Libre de 3,7x.
- • Excelentes métricas de rentabilidad, manteniendo sólidos márgenes EBITDA del 30% a pesar de los recientes vientos en contra macroeconómicos.
- • Devolviendo activamente capital a los accionistas a través de un programa ampliado de recompra de acciones del 2% y buscando crecimiento mediante la reciente adquisición de Cristalerías Toro en Chile.
⚠ Qué vigilar
- • La rentabilidad por dividendo actual del 2,13% se sitúa estrictamente por debajo del umbral mínimo del 3% exigido para nuevas posiciones centradas en la renta.
- • La trayectoria reciente muestra un descenso de los ingresos y beneficios en los últimos 5 trimestres en medio de una débil demanda europea y una intensa competencia.
- • La fabricación de vidrio es inherentemente intensiva en energía, lo que deja los márgenes de beneficio vulnerables a las macrofluctuaciones en los costes energéticos globales.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 18/04/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.