Renault SA
🇫🇷 RNO.PA · Paris · FR0000131906
Consumer
EUR 30.10 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
N/A
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Período TTM hasta: 2025-12-31
¿Por qué N/A?
EPS (TTM) = -40.00 (negativo o cero)
No se puede calcular P/E con ganancias negativas.
P/E Forward (estimado): 9.3
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Forward): 9.3
Rentabilidad (Fwd)
7.31%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 7.32%
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
14.2x
Último trimestre: 14.2x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2025-12-31
Último trimestre (2025-12-31): 14.2x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
Payout (TTM)
68.0%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Payout flujo de caja (TTM): 27.1%
Cobertura FCF (TTM): -1.11x
ROE
-40.4%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
11.3x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
Si bien Renault ofrece una tentadora oportunidad de valor profundo, derivada de un ajuste contable no monetario de 9.300 millones de euros, la ciclicidad inherente del sector automovilístico lo hace inadecuado para estrategias conservadoras de dividendos. La valoración profundamente descontada (P/B 0.40) y el sólido efectivo neto automotriz reportado presentan un escenario interesante para inversores tolerantes al riesgo, pero la volatilidad histórica, el flujo de caja libre negativo y un recorte de dividendo propuesto justifican un enfoque muy cauteloso. No recomendado para nuevas posiciones centradas en dividendos que busquen ingresos fiables a largo plazo.
Contexto del Sector
Renault es un importante fabricante automovilístico global que diseña, produce y vende vehículos de pasajeros y comerciales. Para los inversores en dividendos, el sector automovilístico representa un desajuste estructural debido a su extrema ciclicidad, inmensas necesidades de gasto de capital para la transición al vehículo eléctrico y su alta sensibilidad a vientos macroeconómicos en contra como la inflación y los precios del combustible.
Oportunidad Temporal Identificada
Un cargo contable no monetario masivo de 9.300 millones de euros relacionado con la inversión en Nissan ha distorsionado artificialmente los beneficios históricos, enmascarando la rentabilidad operativa subyacente y creando una significativa desconexión en la valoración.
📊 Análisis Estratégico
- • Cotizando a una valoración severamente castigada (P/VC 0.40, PER Adelantado 9.35) impulsada principalmente por un ajuste contable no monetario masivo de 9.300 millones de euros, más que por un fallo operativo fundamental.
- • La empresa informó de una sólida posición financiera neta de caja automotriz de 7.100 millones de euros a finales de 2024, proporcionando un colchón sustancial en el balance.
- • Ofrece una elevada rentabilidad del 7,3% que, a pesar de un pequeño recorte estratégico propuesto del 5,3%, está respaldada por unos sólidos beneficios operativos subyacentes de 2024 al excluir los impactos contables relacionados con Nissan.
⚠ Qué vigilar
- • El sector de fabricación de automóviles representa una desalineación estratégica estructural: es altamente cíclico, intensivo en capital y carece de los flujos de caja predecibles y de servicio esencial necesarios para la estabilidad del dividendo a largo plazo.
- • El Flujo de Caja Libre acumulado es negativo (-€435 millones) y la empresa tiene un historial preocupante de beneficios volátiles con múltiples años de pérdidas profundas (2019, 2020, 2022, 2025).
- • Los vientos en contra macroeconómicos actuales, particularmente la subida de los precios del petróleo crudo por encima de los 100 dólares por barril y el aumento de la inflación, amenazan con ejercer una fuerte presión sobre la demanda global de vehículos de consumo.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 05/04/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.