PepsiCo Inc
🇺🇸 PEP · NYSE/NASDAQ · US7134481081
Consumer
USD 157.01 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
26.2
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Cálculo: 157.01 ÷ 6.00 = 26.2
Período TTM hasta: 2025-12-31
P/E Forward (estimado): 18.2
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Trailing): 26.2
Rentabilidad (Fwd)
3.62%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 3.64%
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
2.6x
Último trimestre: 8.7x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2025-12-31
Último trimestre (2025-12-31): 8.7x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
Payout (Fwd)
94.8%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Dividendo anunciado / beneficio real (TTM)
Payout (TTM): 92.7%
Payout flujo de caja (TTM): 63.2%
Cobertura FCF (TTM): 1.00x
ROE
42.9%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
16.4x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
PepsiCo es un líder global de bienes de consumo básico, operando un duopolio altamente dominante en los mercados de snacks y bebidas. Aunque la empresa ofrece una Rentabilidad por Dividendo muy fiable del 3,64% respaldada por unos sólidos fundamentos empresariales y flujos de caja defensivos, los múltiplos de valoración actuales se mantienen elevados y ofrecen un potencial de revalorización limitado. Los accionistas actuales deberían mantener sus posiciones para cobrar la renta fiable, pero los nuevos inversores quizás quieran esperar un punto de entrada más atractivo para asegurar un mayor margen de seguridad.
Contexto del Sector
PepsiCo fabrica, comercializa y vende una cartera de bebidas, alimentos y aperitivos reconocida a nivel mundial. Dentro del sector de bienes de consumo básico, las empresas con una escala masiva y marcas profundamente arraigadas se benefician de una amplia ventaja competitiva duradera, poder de fijación de precios y flujos de caja recurrentes y altamente defensivos, ideales para la inversión en dividendos a largo plazo.
Oportunidad Temporal Identificada
Los vientos en contra macroeconómicos, la inflación persistente y el aumento de los costes de las materias primas, impulsados por tensiones geopolíticas, están generando presiones de volumen a corto plazo en Norteamérica.
📊 Análisis Estratégico
- • Foso de marca excepcional y posición de duopolio en el mercado global de aperitivos y bebidas, impulsando un ROE sobresaliente del 42,85%.
- • Historial de dividendos altamente fiable con un CAGR a 10 años del 7,5%, cero recortes y una atractiva rentabilidad del 3,64%.
- • Fuerte estabilidad financiera con una Deuda Neta/EBITDA manejable de 2,62x, cómodamente por debajo del umbral de 3,0x.
- • Modelo de negocio resiliente de bienes de consumo básico proporciona flujos de caja estables a pesar de los actuales vientos en contra macroeconómicos y las presiones de volumen.
⚠ Qué vigilar
- • Valoración elevada con un PER TTM de 26,16x, que supera significativamente el rango objetivo de la estrategia de 8-15x y el límite aceptable de 20x para monopolios.
- • Retos de volumen a corto plazo en Norteamérica combinados con el aumento de los costes de las materias primas (azúcar, fertilizantes) debido a las tensiones geopolíticas.
- • La cobertura de dividendos con el Flujo de Caja Libre es ajustada en 1,00x, aunque esto se ve mitigado por operaciones estables y la predictibilidad histórica del flujo de caja.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 05/04/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.