Kraft Heinz Co
🇺🇸 KHC · NYSE/NASDAQ · US5007541064
Consumer
USD 22.92 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
N/A
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Período TTM hasta: 2026-03-31
¿Por qué N/A?
EPS (TTM) = -4.84 (negativo o cero)
No se puede calcular P/E con ganancias negativas.
P/E Forward (estimado): 11.7
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Forward): 11.7
Rentabilidad (Fwd)
6.98%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 6.86%
Crecim. Div. (CAGR 5A)
0.1%
Racha de crecimiento
1 años
Años consecutivos de aumento
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
12.8x
Último trimestre: 12.8x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2026-03-31
Último trimestre (2026-03-31): 12.8x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
Payout (TTM)
62.7%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Payout flujo de caja (TTM): 39.9%
Cobertura FCF (TTM): 2.08x
ROE
-12.6%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
13.1x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
Kraft Heinz genera un robusto flujo de caja libre que cubre holgadamente su atractiva rentabilidad del 6,86% a pesar de los desafíos estructurales de su cartera de marcas tradicionales. Sin embargo, los cargos crónicos por deterioro de valor de miles de millones de dólares y los ingresos estancados a largo plazo indican una degradación estructural del valor de la marca más que simples contratiempos temporales. Los riesgos de declive secular superan la atractiva valoración y rentabilidad, por lo que no se recomienda para nuevas posiciones conservadoras de dividendos.
Contexto del Sector
Kraft Heinz es una importante empresa global de alimentos y bebidas envasados de consumo, fabricando y comercializando productos en una variedad de productos básicos de supermercado y despensa. En el sector de consumo básico, los inversores en dividendos suelen buscar una fuerte lealtad a la marca, poder de fijación de precios y un crecimiento orgánico constante, algo que la empresa ha tenido dificultades para mantener frente a los cambios en las preferencias del consumidor y la competencia de las marcas blancas.
Oportunidad Temporal Identificada
Masivos cargos por deterioro no monetarios han distorsionado gravemente los beneficios GAAP recientes, llevando el PER TTM a negativo y enmascarando el flujo de caja libre subyacente positivo de la empresa y su rendimiento operativo ajustado.
📊 Análisis Estratégico
- • Elevada rentabilidad por dividendo del 6,86% está sólidamente cubierta por el flujo de caja libre, como lo demuestra un payout de flujo de caja conservador del 39,91%.
- • Cotiza a un PER a futuro atractivo de 11,68 y a un ratio Precio/Valor Contable profundamente descontado de 0,65.
- • La generación de caja subyacente se mantiene sólida a pesar de las masivas pérdidas contables, con el BPA ajustado aumentando a pesar de los recientes cargos por deterioro.
⚠ Qué vigilar
- • Un historial crónico de deterioros de valor no monetarios masivos (9,3 mil millones de dólares en 2025, 1,4 mil millones de dólares en 2024 y 15,4 mil millones de dólares en 2019) indica firmemente una degradación estructural del valor de la marca.
- • Los fundamentales a largo plazo demuestran un claro estancamiento secular, con una CAGR de ingresos a 10 años del -0,5% y una CAGR de beneficios ajustados a 8 años del -3,3%.
- • La Deuda Neta/EBITDA reportada de 12,78x está matemáticamente distorsionada por márgenes EBITDA negativos impulsados por el deterioro, lo que complica una evaluación precisa del apalancamiento y el riesgo.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 16/05/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.