CRH PLC ADR
🇺🇸 CRH · NYSE/NASDAQ · IE0001827041
Materials
USD 103.29 precio al analizar
Puntuaciones
Métricas Clave
Powered by EODHDPER (TTM)
13.8
PER (Ratio Precio-Beneficio)Muestra cuánto pagan los inversores por cada 1€ de beneficio. Mostramos el PER TTM (últimos 12 meses) que usa ganancias reales de los últimos 4 trimestres. Es más fiable que el PER Forward que usa estimaciones de analistas.
Cálculo: 103.29 ÷ 7.49 = 13.8
Período TTM hasta: 2026-03-31
P/E Forward (estimado): 19.2
Basado en estimaciones de analistas
Referencia: P/E proveedor (Trailing): 19.3
Rentabilidad (Fwd)
1.51%
Rentabilidad por DividendoEl yield futuro (Fwd) muestra el próximo dividendo anual anunciado / precio actual — lo que ganarías de aquí en adelante. El yield histórico (TTM) en el tooltip muestra los dividendos realmente pagados en los últimos 12 meses. Se muestra el futuro como principal porque refleja el compromiso actual de la empresa con los accionistas.
Yield histórico (TTM): 1.45%
Crecim. Div. (CAGR 5A)
7.0%
Deuda Neta/EBITDA (TTM)
1.5x
Último trimestre: 30.7x
Deuda Neta / EBITDAUn ratio de apalancamiento que muestra cuántos años de EBITDA (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) tomaría pagar la deuda neta. El EBITDA aproxima la generación de caja operativa. Ratios más bajos (ej. <3x) suelen ser más seguros; más altos (ej. >5x) pueden indicar más riesgo financiero.
TTM hasta: 2026-03-31
Último trimestre (2026-03-31): 30.7x
El valor trimestral puede dispararse si el EBITDA del trimestre es muy bajo (por ejemplo, cargos puntuales).
Guía rápida: <2x manejable, >4x puede ser riesgoso (depende del sector).
Payout (Fwd)
20.8%
Payout (Ratio de Pago)Dividendos como porcentaje de las ganancias. El payout futuro (Fwd) usa el dividendo anunciado dividido entre las ganancias reales pasadas (TTM) — indica si la empresa puede permitirse lo que ha prometido. Un payout muy alto puede ser insostenible si los beneficios caen.
Dividendo anunciado / beneficio real (TTM)
Payout (TTM): 26.7%
Payout flujo de caja (TTM): 17.7%
Cobertura FCF (TTM): 2.92x
ROE
15.8%
ROE (Retorno sobre Capital)Mide la rentabilidad sobre el dinero de los accionistas. Más alto no siempre es mejor si implica mucha deuda.
EV/EBITDA
11.9x
EV/EBITDAUn ratio de valoración que compara el valor total del negocio (incluyendo deuda) con el EBITDA. Más bajo puede ser más barato, pero depende del contexto.
Resumen
CRH es un líder mundial de alta calidad en materiales de construcción esenciales, protegida por sólidas ventajas competitivas regionales y que demuestra una robusta ejecución operativa subyacente a pesar de las típicas pérdidas estacionales reportadas en el primer trimestre. Si bien la valoración a doce meses ha mejorado hasta un PER atractivo de 13,8, la rentabilidad por dividendo del 1,45% permanece significativamente por debajo del requisito mínimo del 3% de nuestra estrategia. Los accionistas existentes deberían mantener sus posiciones dada la seguridad excepcional del dividendo y los sólidos fundamentales, pero la baja rentabilidad la hace inadecuada para nuevas entradas centradas en los ingresos.
Contexto del Sector
CRH es un negocio líder mundial de materiales de construcción, que suministra áridos, cemento, hormigón y servicios de pavimentación esenciales para la infraestructura y la construcción. Aunque técnicamente en el sector de materiales, los materiales de construcción pesados exhiben características de oligopolio debido a los elevados costes de transporte (la relación "peso-valor") que crean barreras de entrada regionales. Para los inversores en dividendos, estas empresas ofrecen poder de fijación de precios vinculado a la inflación y se benefician del gasto en infraestructura a largo plazo, aunque los flujos de caja pueden ser algo cíclicos y muy estacionales.
Oportunidad Temporal Identificada
Las pérdidas netas del primer trimestre están impulsadas por la estacionalidad normal de los materiales de construcción, junto con cargos por deterioro no monetarios e impactos de desinversiones, enmascarando un fuerte crecimiento subyacente del EBITDA.
📊 Análisis Estratégico
- • El PER se ha comprimido a 13,8x, situándose cómodamente dentro del rango objetivo de la estrategia de 8-15x y creando una valoración más atractiva en comparación con los últimos meses.
- • Excepcional seguridad del dividendo, con un bajo Payout del 27,8% y una fuerte cobertura de Flujo de Caja Libre (2,92x), asegurando que el dividendo se mantenga altamente seguro.
- • Balance sólido con un apalancamiento manejable (Deuda Neta/EBITDA de 1,53x y Deuda/Capital de 0,86x), proporcionando flexibilidad para adquisiciones estratégicas y retornos de capital.
- • Opera en un mercado oligopolístico de materiales de construcción donde los altos costes de transporte crean fuertes fosos regionales y un poder de fijación de precios fiable.
⚠ Qué vigilar
- • La rentabilidad por dividendo histórica del 1,45% permanece significativamente por debajo del requisito mínimo del 3% de la estrategia para una generación óptima de ingresos.
- • Los beneficios a corto plazo se ven afectados por los vientos en contra estacionales normales y los cargos por deterioro recientes, lo que lleva a una generación temporal de flujo de caja libre negativo (-1.210 millones de dólares).
- • PER futuro de 19,16x es elevado, lo que sugiere que los beneficios a corto plazo podrían enfrentar presión y requiere paciencia para la compresión del múltiplo.
📊 Tendencias Históricas (10 Años)
Powered by EODHDEstos gráficos muestran la evolución de métricas clave durante la última década, ayudándote a identificar si la empresa está mejorando o deteriorándose.
Evolución de la Deuda (Deuda Neta / EBITDA)
Valores más bajos son mejores. Una tendencia decreciente indica que la empresa está reduciendo su deuda (desepalancamiento).
Crecimiento de Ingresos y Beneficios
El crecimiento constante de ingresosIngresos (Revenue)
El dinero que entra por vender productos o servicios. Es la “línea superior” antes de costos. (azul) y beneficiosBeneficios
Lo que queda tras los gastos. Beneficios positivos significa que el negocio ganó dinero; negativos, pérdidas. (verde) indica un negocio saludable. Busca tendencias alcistas y recuperaciones después de caídas temporales.
Sostenibilidad del Dividendo (FCF vs Dividendos Pagados)
El flujo de caja libreFlujo de Caja Libre
Efectivo disponible tras operar y mantener el negocio. Se usa para dividendos, pagar deuda o recomprar acciones. (FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento., azul) debe cubrir los dividendos pagadosDividendos Pagados
Efectivo pagado a los accionistas. No está garantizado y puede variar. (verde). Si los dividendos superan el FCFFCF (Flujo de Caja Libre)
Abreviatura de Flujo de Caja Libre: efectivo restante tras gastos operativos y de mantenimiento. de manera consistente, el dividendo puede estar en riesgo.
Análisis realizado: 16/05/2026
Descargo: Esta información es solo para fines educativos. No es asesoramiento financiero.